Adroit Industries

મેઇનબોર્ડબંધ

Adroit Industries

કંપની શું કરે છે: કંપની તેની હોલ્ડિંગ એન્ટિટી અને સબસિડિયરીઝ મારફતે કામગીરી કરે છે. તેનું ધ્યાન ઉત્પાદન અને વિતરણ પર છે અને સ્થાનિક તેમજ આંતરરાષ્ટ્રીય બજારોમાં તેની નોંધપાત્ર હાજરી છે.

લેખક IPO Milega Research · પ્રકાશિત 23 Sept 2026 · અપડેટ 28 Sept 2026

એલોટમેન્ટ ચેક કરો

અમારો સ્કોર

8.1/10મજબૂત

195.04x QIB સબ્સ્ક્રિપ્શન માટે એનાલિસિસ સ્કોર 6.6 +1.5

Adroit Industries (India) Limited નાણાકીય રીતે મજબૂત સ્થિતિમાં છે, જેમાં આવકમાં સતત વૃદ્ધિ અને નફાકારકતા જોવા મળે છે. કંપનીનો નેટ પ્રોફિટ માર્જિન સારો છે અને આવકનું વલણ સકારાત્મક છે, જે મજબૂત બિઝનેસ કામગીરી દર્શાવે છે. જોકે, જવાબદારીઓ અને નાણાકીય રેશિયોની વિગતવાર માહિતી ન હોવાથી સંપૂર્ણ મૂલ્યાંકન મર્યાદિત રહે છે.

લિસ્ટિંગ ગેઇન: +75.37%; ₹235 પર લિસ્ટ થયો
સબ્સ્ક્રાઇબ્ડ: 175.63x; કુલ
રિટેલ ચાન્સ: 1%; 98માંથી 1

GMP અનઓફિશિયલ ગ્રે માર્કેટ સંકેત છે. GMP અપડેટ 30 Sept, 15:35 IST.

પ્રાઇસ બેન્ડ: ₹126-134
લોટ સાઇઝ: 111 શેર
ઓછામાં ઓછું રોકાણ: ₹14,874
ઇશ્યૂ સાઇઝ: 150.71 Cr.

ઇશ્યૂ ટાઇમલાઇન

ઓપન23 Sept 2026
બંધ25 Sept 2026
એલોટમેન્ટ28 Sept 2026
લિસ્ટિંગ30 Sept 2026
આજે

ઓપનબંધએલોટમેન્ટલિસ્ટિંગ

23 Sept 202625 Sept 202628 Sept 202630 Sept 2026

તમારા ચાન્સ

હાલના સબ્સ્ક્રિપ્શન આંકડા પરથી અંદાજેલું. તમારી અરજીની સાઇઝ માટે ગણવા કેટેગરી પર ટેપ કરો.

કેટેગરી પ્રમાણે સબ્સ્ક્રિપ્શન

175.63x કુલ

QIB: 195.04x
NII: 331.87x
રિટેલ: 97.58x

GMP પરથી અંદાજિત લિસ્ટિંગ (અનઓફિશિયલ)

₹192 (+43.28%)

GMP ટ્રેન્ડ

અનઓફિશિયલ ગ્રે માર્કેટ ભાવ, સમય IST માં

પૈસા ક્યાં જાય છે

કંપનીને: ₹132.62 Cr; નવો ઇશ્યૂ
વેચનાર શેરહોલ્ડરોને: ₹18.09 Cr; ઓફર ફોર સેલ

કંપની દ્વારા નીચેની ખરીદી માટેના મૂડી ખર્ચને ભંડોળ પૂરું પાડવું; (i) Dewas Facility ખાતે કામગીરી વધારવા માટેની મશીનરી અને સાધનો; અને (ii) મેન્યુફેક્ચરિંગ ફેસિલિટીઝ વચ્ચે માલના સ્થાનિક પરિવહન માટેનું વાહન₹19.91 Cr19%
સબસિડિયરી, Adroit Driveshafts Private Limitedમાં દેવું અથવા ઇક્વિટી અથવા તેના સંયોજનના સ્વરૂપમાં રોકાણ, નીચેની ખરીદી માટેના મૂડી ખર્ચને ભંડોળ પૂરું પાડવા; (i) Pithampur Facility ખાતે કામગીરી વધારવા માટેની મશીનરી અને સાધનો; અને (ii) મેન્યુફેક્ચરિંગ ફેસિલિટીઝ વચ્ચે માલના સ્થાનિક પરિવહન માટેનું વાહન₹43.96 Cr41%
સબસિડિયરી, Adroit Driveshafts Private Limitedમાં દેવું અથવા ઇક્વિટી અથવા તેના સંયોજનના સ્વરૂપમાં રોકાણ, સબસિડિયરી દ્વારા લેવામાં આવેલા અમુક ઉધારોની સંપૂર્ણ અથવા આંશિક ચુકવણી અથવા સમય પહેલાં ચુકવણી માટે₹24.12 Cr23%
સામાન્ય કોર્પોરેટ હેતુઓજણાવ્યું નથી
ઓફર ફોર સેલ: વેચનાર શેરહોલ્ડરોને જાય છે₹18.09 Cr17%

બહારની રિંગ: અંદાજિત ગેઇન

સ્કોર કેવી રીતે બને છે

કુલ સ્કોર આ પાંચની સરેરાશ છે, બિડિંગ બંધ થયા પછી QIB માંગથી થોડો બદલાય છે.

ફાઇનાન્શિયલ્સ7.0
પરફોર્મન્સ8.0
ફ્લેક્સિબિલિટી8.0
ટાઇમિંગ6.0
જોખમ4.0

અંદાજિત ગેઇન (ફક્ત ફન્ડામેન્ટલ્સ)

+23.88%

166નો Grey Market Premium (GMP) સંભવિત 23.88%ના લિસ્ટિંગ ગેઇનનો સંકેત આપે છે, જે સકારાત્મક બજાર સેન્ટિમેન્ટ અને IPOની અપેક્ષિત માંગ દર્શાવે છે.

ખૂબીઓ3

FY26માં પ્રોફિટ બિફોર ટેક્સમાં 44.16%નો વધારો નોંધાવ્યો.
FY26માં નિકાસ આવકનું પ્રમાણ 95.39%ના વધુ સ્તરે જાળવી રાખ્યું.
સ્પર્ધકોની સરખામણીએ વધુ EBITDA અને PAT માર્જિનનો અંદાજ.

ચિંતાઓ5

નિકાસ પર વધુ નિર્ભરતા, ખાસ કરીને U.S. પર, કંપનીને ભૌગોલિક રાજકીય અને ટેરિફના જોખમો સામે ખુલ્લી મૂકે છે.
નિકાસની આવક વધુ હોવાથી વિદેશી હૂંડિયામણના દરમાં થતી વધઘટ નાણાકીય કામગીરીને નોંધપાત્ર રીતે અસર કરી શકે છે.
U.S. અને Colombia જેવા મુખ્ય બજારોમાં નિયમનકારી ફેરફારો માંગ અને લેણાંને અસર કરી શકે છે.
ભારતમાં મોંઘવારી અને ક્રેડિટ રેટિંગમાં ઘટાડા જેવા મેક્રોઇકોનોમિક ફેરફારો કામગીરીને અસર કરી શકે છે.
ટોચના ગ્રાહકો પાસેથી આવકનું વધુ પ્રમાણ હોવાથી ગ્રાહક-વિશેષ જોખમો સામે સંવેદનશીલતા વધે છે.

શેર કોને મળે છે

ક્વોટા વહેંચણી

QIB50%
NII15%
રિટેલ35%

અરજીની સાઇઝ

રિટેલ ન્યૂનતમ14,874
1 લોટ, 111 શેર
રિટેલ મહત્તમ1,93,362
13 લોટ, 1443 શેર
S-HNI ન્યૂનતમ2,08,236
14 લોટ, 1554 શેર
S-HNI મહત્તમ9,96,558
67 લોટ, 7437 શેર
B-HNI ન્યૂનતમ10,11,432
68 લોટ, 7548 શેર

અરજીની સાઇઝ
અરજી	લોટ સાઇઝ	શેર	રકમ
રિટેલ ન્યૂનતમ	1	111	14,874
રિટેલ મહત્તમ	13	1443	1,93,362
S-HNI ન્યૂનતમ	14	1554	2,08,236
S-HNI મહત્તમ	67	7437	9,96,558
B-HNI ન્યૂનતમ	68	7548	10,11,432

ટાઇમિંગ

6.0/10

Adroit Industriesના IPO માટે બજારનો સમય મધ્યમ રીતે અનુકૂળ છે. કંપનીની કેટલીક કન્ટિન્જન્ટ લાયેબિલિટીઝ અને સંબંધિત પક્ષો સાથેના વ્યવહારો ચિંતા ઊભી કરી શકે છે, પરંતુ મૂડી ઊભી કરવા માટે એકંદરે બજારનું વાતાવરણ અનુકૂળ જણાય છે. IPOનું કદ નોંધપાત્ર છે, જે બજારની સ્થિતિમાં વિશ્વાસ દર્શાવે છે, પરંતુ સંભવિત રોકાણકારો નાણાકીય ખુલાસાઓની ઝીણવટથી તપાસ કરી શકે છે.

બજારમાં આવવાનો સમય: કંપની નોંધપાત્ર મૂડી ઊભી કરી શકે છે, જે સહાયક બજાર વાતાવરણ સૂચવે છે, તેથી સમય મધ્યમ રીતે અનુકૂળ છે. જોકે, કન્ટિન્જન્ટ લાયેબિલિટીઝ અને સંબંધિત પક્ષો સાથેના વ્યવહારો જોખમ ઊભાં કરી શકે છે અને રોકાણકારોના સેન્ટિમેન્ટને અસર કરી શકે છે.
એલોટમેન્ટ કેવી રીતે થાય છે: એલોટમેન્ટનો આધાર નક્કી થયો અને શેર ડીમેટમાં જમા થયા

બજારનો માહોલ: સામાન્ય
બજારમાં આવવાનો સમય: 6.0
ક્યાં લિસ્ટ થશે: BSE, NSE

મુખ્ય માઇલસ્ટોન

23 Sept 2026IPO ખુલશે
25 Sept 2026IPO બંધ થશે
28 Sept 2026એલોટમેન્ટનો આધાર
29 Sept 2026રિફંડ શરૂ થયા
29 Sept 2026ડીમેટ ખાતામાં જમા
30 Sept 2026લિસ્ટિંગની તારીખ

ફાઇનાન્શિયલ્સ

7.0/10

સમયગાળો: 2026

સરખામણી: 2025

આવક: ₹143 Cr; +4.7%
ટેક્સ પછીનો નફો: ₹26.16 Cr; +44.2%
નેટ માર્જિન: 18.3%; +5.0 પોઇન્ટ
સંપત્તિ: ₹213 Cr; +13.8%

રિટર્ન ઓન ઇક્વિટી: 22.51%
ડેટ ટુ ઇક્વિટી: 0.41
આવક CAGR: 11.5%
ROCE: 19.01%
રિટર્ન ઓન નેટ વર્થ: 22.51%
શેર દીઠ NAV (₹): 36.84

નાણાકીય પરફોર્મન્સનો ટ્રેન્ડ

રકમ ₹ કરોડમાં

જોખમ

4.0/10

આ સ્કોરને સેફ્ટી રેટિંગ તરીકે વાંચો: 10/10 એટલે સૌથી ઓછું જોખમ, 1/10 એટલે સૌથી વધુ.

જોખમો ક્યાં છે

નાણાકીય જોખમો2
બજારનાં જોખમો2
કામકાજનાં જોખમો1
રેગ્યુલેટરી જોખમો2

નિકાસ પર વધુ નિર્ભરતા અને ભૌગોલિક રાજકીય જોખમો, નાણાકીય અને નિયમનકારી પડકારોની સાથે, Adroit Industries માટે નોંધપાત્ર જોખમો ઊભાં કરે છે.

કંપની આને કેવી રીતે સંભાળે છે

બજારો અને ગ્રાહક આધારને વૈવિધ્યસભર બનાવવાથી નિર્ભરતા ઘટાડી શકાય છે અને જોખમો ઓછાં કરી શકાય છે.

નાણાકીય જોખમો2

વિદેશી હૂંડિયામણના દરમાં વધઘટ નાણાકીય કામગીરીને અસર કરી શકે છે.
મોટી બાકી ઉધારીઓ અને ધિરાણકર્તાઓ દ્વારા ડિફોલ્ટ જાહેર થવાની શક્યતા.

બજારનાં જોખમો2

નિકાસ પર વધુ નિર્ભરતા, ખાસ કરીને U.S. પર.
ટોચના ગ્રાહકો પાસેથી આવકનું વધુ પ્રમાણ.

કામકાજનાં જોખમો1

ભારતમાં મેક્રોઇકોનોમિક ફેરફારો કામગીરીને અસર કરી શકે છે.

રેગ્યુલેટરી જોખમો2

મુખ્ય બજારોમાં નિયમનકારી ફેરફારો માંગ અને લેણાંને અસર કરી શકે છે.
બદલાતા ભારતીય નિયમોને કારણે પાલન ખર્ચ વધી શકે છે.

પરફોર્મન્સ

8.0/10

Adroit Industries (India) Limited પ્રોપેલર શાફ્ટ ઉદ્યોગમાં નિકાસ આધારિત મજબૂત વૃદ્ધિ, સઘન નાણાકીય કામગીરી અને વ્યૂહાત્મક બજાર સ્થિતિ દર્શાવે છે. આવકમાં આયોજિત વૃદ્ધિ અને સ્પર્ધકોની સરખામણીએ વધુ માર્જિનને કારણે કંપનીની ભવિષ્યની સંભાવનાઓ આશાસ્પદ છે.

ભૂતકાળનો ગ્રોથ: સ્થિર, મધ્યમ
બજાર સાથે સરખામણી: Adroit Industries EBITDA અને PAT માર્જિનની દૃષ્ટિએ Hindustan Hardy Limited અને GNA Axles Limited જેવા સ્પર્ધકો કરતાં આગળ છે. તેનો ડેટ-ટુ-ઇક્વિટી રેશિયો પણ ઓછો છે.
ભવિષ્યની શક્યતા: કંપની FY26 સુધીમાં નિકાસ આવક વધારીને Rs. 121.244 કરોડ કરવાની અપેક્ષા રાખે છે, જે વૃદ્ધિનો મજબૂત માર્ગ દર્શાવે છે.
કામકાજમાં સાતત્ય: કંપનીએ આવક અને નફાકારકતામાં સતત વધારો કર્યો છે, નિકાસ બજાર પર સ્થિર ધ્યાન રાખ્યું છે અને વારંવાર ખરીદી કરતા ગ્રાહકોનું પ્રમાણ વધુ છે.

મેનેજમેન્ટની ગુણવત્તા

8.0/10

અનુભવ: મેનેજમેન્ટે ખાસ કરીને નિકાસ બજારોમાં અસરકારક વ્યૂહાત્મક આયોજન અને અમલીકરણ દર્શાવ્યું છે.
ટ્રેક રેકોર્ડ: મેનેજમેન્ટે નફાકારકતામાં સફળતાપૂર્વક વધારો કર્યો છે અને નિકાસ આવકનું પ્રમાણ વધુ જાળવી રાખ્યું છે.

મુખ્ય સિદ્ધિઓ

01FY26માં પ્રોફિટ બિફોર ટેક્સમાં 44.16%નો વધારો નોંધાવ્યો.
02FY26માં નિકાસ આવકનું પ્રમાણ 95.39%ના વધુ સ્તરે જાળવી રાખ્યું.
03સ્પર્ધકોની સરખામણીએ વધુ EBITDA અને PAT માર્જિનનો અંદાજ.

ફ્લેક્સિબિલિટી

8.0/10

બજાર પ્રમાણે ઢળવાની ક્ષમતા

8.0/10

Adroit Industriesનું નિકાસ પર મજબૂત ધ્યાન છે અને તેની 95%થી વધુ આવક આંતરરાષ્ટ્રીય બજારોમાંથી આવે છે. કંપની ઓટોમોટિવ અને નોન-ઓટોમોટિવ એપ્લિકેશન્સ સહિતના વિવિધ ક્ષેત્રોને સેવા આપે છે, જે બજારના ફેરફારો સાથે અનુકૂલન કરવાની તેની ક્ષમતા વધારે છે.

નાણાકીય સ્થિરતા

8.0/10

કંપની વધતી આવક અને નફાકારકતા સાથે મજબૂત નાણાકીય સ્થિરતા દર્શાવે છે. FY26માં તેનો EBITDA માર્જિન 27.66% અને PAT માર્જિન 18.69% છે. ડેટ-ટુ-ઇક્વિટી રેશિયો FY24ના 0.94થી સુધરીને FY26માં 0.41 થયો છે, જે ઓછું દેવું દર્શાવે છે.

કામકાજમાં ચપળતા

9.0/10

Adroit Industries ત્રણ ઉત્પાદન સુવિધાઓ ચલાવે છે અને તેની કામગીરી વર્ટિકલી ઇન્ટિગ્રેટેડ છે, જેના કારણે ઉત્પાદન અને ગુણવત્તા નિયંત્રણ કાર્યક્ષમ બને છે. કંપનીએ ઉત્પાદન ક્ષમતા અને પ્રોડક્ટ ઓફરિંગનો વિસ્તાર કર્યો છે, જે કામગીરીની વધુ ચપળતા દર્શાવે છે.

Adroit Industries (India) Limited મજબૂત લવચીકતા અને અનુકૂલનક્ષમતા દર્શાવે છે. તેને વર્ટિકલી ઇન્ટિગ્રેટેડ ઉત્પાદન કામગીરી, વૈવિધ્યસભર પ્રોડક્ટ પોર્ટફોલિયો અને મજબૂત નાણાકીય કામગીરીનો ટેકો છે. કંપનીએ આવકમાં સતત વૃદ્ધિ, નફાકારકતાના વધુ માર્જિન અને નિકાસ પર મજબૂત ધ્યાન દર્શાવ્યું છે, જે બજાર સાથે અનુકૂલન કરવાની ક્ષમતા અને કામગીરીની ચપળતા વધારે છે.

પ્રોડક્ટનું વૈવિધ્ય: કંપની ટોર્ક-ટ્રાન્સમિશનના 5,000થી વધુ SKUsના ઘટકો અને એસેમ્બલીઓ આપે છે, જે ઓટોમોટિવ અને નોન-ઓટોમોટિવ બંને ક્ષેત્રોને સેવા આપે છે. આ વિશાળ પ્રોડક્ટ રેન્જ ગ્રાહકોની વિવિધ જરૂરિયાતો અને ઉપયોગોને પૂરા કરવામાં મદદ કરે છે.
ભવિષ્યમાં ઢળવાની ક્ષમતા: Adroit Industries ઉત્પાદન કામગીરીનો વિસ્તાર કરવા અને ઓટોમેશન વધારવાની યોજનાઓ સાથે ભવિષ્યમાં અનુકૂલન માટે સારી સ્થિતિમાં છે. નિકાસ પર મજબૂત ધ્યાન અને વૈવિધ્યસભર પ્રોડક્ટ પોર્ટફોલિયો તેને ભવિષ્યની બજાર માંગને અનુરૂપ થવા માટે મજબૂત પાયો આપે છે.